Prokofievs populære fortelling om Peter og Ulven har trollbundet generasjoner av barn. Historien er mystisk, spennende og humoristisk, og skildrer en magisk verden hvor barn finner mot til å trosse sin frykt for det skumle og ukjente.
Peter bor sammen med bestefaren sin ved en eng i nærheten av skogen. Han får ikke lov til å gå utenfor gjerdet for der ligger en ulv på lur i buskene. En vakker vårdag er Peter sammen med vennene sine: En fugl, en katt og en morsom, vimsete liten and. Peter lurer seg utenfor gjerdet mot bestefarens advarsler og dagen forvandler seg til et spennende eventyr.
I Prokofievs fantasifulle musikk har hver figur i fortellingen sitt eget instrument i orkesteret. Peter er beskrevet sorgløs og glad av strykerne, mens bestefaren har fått fagottens dype brummetoner. Kattens bløte og listende skritt beskrives av klarinetten, og fløyten er fuglen i historien. Anden er det oboen som beskriver. Ulven selv er tre mørke og truende horn og når slagverket spiller opp i sin strenge rytmikk ligger ulven dårlig an: Da er det nemlig jegerne som gjør sitt inntog.
Denne nye versjonen, regissert av den prisbelønte filmregissøren Suzie Templeton, har begeistret et stort publikum over hele verden – på fjernsyn, på dvd og i konserthus med live musikk fremført av symfoniorkestre. Filmen, som er en britisk-polsk-norsk produksjon, vant Oscar for beste animerte kortfilm ved Academy Awards i 2008.